Översyn av kortvariga handelsstrategier som fungerar Uppdaterad 14 oktober 2016 Kortfristiga handelsstrategier Det arbetet är den senaste boken från Larry Connors. Som titeln antyder är boken en samling av handelssystem som är utformade för korttidshandel (speciellt swing trading). Kortfristiga handelsstrategier Det arbetet omfattar en rad olika ämnen, bland annat allmän tradinginformation, flera handelssystem och en del handelspsykologi. Statistik är ett underliggande tema i boken, och statistiken används som grund för mycket av den information som presenteras. Kortfristiga handelsstrategier Det arbetet använder främst SampP 500 aktieindex och vissa amerikanska börser i sin statistik och exempel, men handelsinformationen (t. ex. handelsstrategierna) som presenteras kan enkelt tillämpas på andra marknader (vilket boken med rätta tyder på ). Kortfristiga handelsstrategier Det arbetet skrevs av Larry Connors och publiceras av Trading Markets. Boken är en av flera böcker som Larry har skrivit om ekonomisk handel. Om författaren Larry (Laurence) Connors är en professionell näringsidkare och uppenbarligen en författare av handelsböcker. Larry är en teknisk näringsidkare och en systemhandlare. Det innebär att han använder teknisk analys (i stället för grundläggande analys) och att när han har skapat ett handelssystem (brukar använda statistik) följer han dessa system exakt (i motsats till en diskretionär näringsidkare). Ytterligare information om Larry Connors finns på handelsmarknadsplatsen. Del 1 - Introduktion och marknadsbeteende Den första delen av kortfristiga handelsstrategier Det arbetet ger en introduktion och en diskussion om marknadsbeteende (dvs varför marknaderna rör sig som de gör). Den första delen börjar med en introduktion av ett kapitel, som introducerar Larry själv, hans handelsstil och förklarar varför han är så stark troende i statistisk analys. Det första avsnittet fortsätter med sex kapitel som ger en uppsättning sex regler för att tänka på marknadsbeteende. Reglerna presenteras med olika diagram och statistik för att förklara varför reglerna finns. Några av reglerna är utformade för att få handlare att tänka på marknaderna på olika sätt (till exempel om man vill gå in i långa affärer när marknaden rör sig upp eller ner), medan vissa är mer statistiska (till exempel om handeln ökar över natten ökar eller minska deras lönsamhet). Del två - Handelsstrategier Den andra delen av kortsiktiga handelsstrategier Det arbetet ger flera handelssystem som är utformade för swinghandel på olika marknader. Den andra sektionen innehåller sex kapitel som innehåller sex handelssystem. Varje handelssystem presenteras i detalj, inklusive inmatningar och utgångar samt en förklaring till varför handelssystemet fungerar. Olika statistik tillhandahålls för att visa resultaten av varje handelssystem under de senaste tio åren. Några av strategierna är baserade på samma princip (t. ex. inmatning under återdrag i en långsiktig trend), och några av strategierna är helt orelaterade (t. ex. inmatning på specifika dagar i månaden). Som de presenteras i boken är strategierna utformade för systemhandel, men de kan alla anpassas för diskretionär handel. Handelssystemen baseras huvudsakligen på statistisk analys, med några referenser till vissa koncept för utbud och efterfrågan. Jag har inte faktiskt testat något av handelssystemen själv, så jag kan inte säga om de är lönsamma eller inte. Om du bestämmer dig för att handla något av de handelssystem som ingår i boken, rekommenderar jag att du utför din egen testning innan du gör några levande affärer (som jag skulle rekommendera med något handelssystem). Del 3 - Handelspsykologi och återhämtning Det tredje och sista avsnittet av kortvariga handelsstrategier Det arbete diskuterar handelspsykologi och ger en kort sammanfattning av boken. Den tredje delen diskuterar handelspsykologi i form av flera frågor som skulle kräva omedelbara beslut om de uppstod under handel. Om du till exempel började ha en lång handel när du trodde att du gick in i en kort handel, vad skulle du göra (t. ex. hantera det till en lönsam handel, lämna handeln omedelbart med en liten förlust osv.) Den tredje delen då presenterar en intervju utförd av Larry Connors med Richard Machowitz. Richard är inte en näringsidkare, men intervjun ges som ett exempel på hur psykologi spelar en viktig roll i handel och andra aspekter av livet. Slutligen slutar boken med ett kort sammanfattning av den information som presenterades i hela boken. Använda boken i din handel Kortsiktiga handelsstrategier Det arbetet ger en del väldigt användbar information, men det är inte en stegvis handelshandbok. Boken antar att läsaren har en god förståelse för handelns grunder (t ex långa och korta affärer, ordertyper etc.), men det kräver inte en viss mängd handelserfarenhet. Handelssystemen är väldigt grundläggande (läs som inte komplicerade) system, så de kan förstås av handlare av någon nivå av erfarenhet. Som med någon handelsbok innehåller Short Term Trading Strategies That Work några saker som jag inte helt håller med. I det kapitel som diskuterar stoppförlustorder anges att de inte ska användas. Jag tror att stopplösningsorder alltid ska användas, och att någon anledning att inte använda en stoppförlust (såsom inriktning på att stoppa förlustorder från andra handlare) kan lösas med bättre stopphantering (t. ex. priser). Professionella handlare kommer att kunna ta den information som lämnas och bestämma sig ganska snabbt (till och med omedelbart) om de vill tillämpa det på egen hand. Mindre erfarna handlare måste se till att de förstår begreppen bakom informationen och konsekvenserna av användningen innan de bestämmer vad de ska använda i sin egen handel. Skrivstilen Kortvariga handelsstrategier Det arbetet är en relativt kort bok, (125 sidor), och skrivstilen är enkel och till den punkten (det vill säga det finns mycket lite extern information). Det gör boken lätt att läsa för erfarna handlare, men helt nya handlare kanske inte förstår allt genast. En professionell näringsidkare skulle kunna läsa boken inom ett par timmar, medan en mindre erfaren näringsidkare kan behöva några dagar för att läsa boken. Kortfristiga handelsstrategier Det arbetet presenterar det mesta av sin information i ett textformat, kompletterat med några grundläggande diagram. Jag skulle ha föredragit några fler grafiska diagram över exempelhandel, men det här är rent för min egen njutning, eftersom bristen på diagram inte förringar informationen själv. Slutsats och rekommendation När jag bestämde mig för att läsa och granska kortsiktiga handelsstrategier som fungerar. Jag förväntade mig en annan körning av bruksstrategiboken, men det är inte så. Kortfristiga handelsstrategier Det arbetet är en handelsstrategibok, men dess format och skrivstil skiljer det från de vanliga handelsstrategiböckerna. Jag njöt av den enkla stilen, eftersom det fick mig att spendera mer tid på att tänka på handelsinformationen, snarare än att läsa onödig information. Jag njöt också av att kunna läsa hela boken inom en kväll. Jag rekommenderar kortvariga handelsstrategier som fungerar för professionella handlare som är intresserade av hur andra professionella handlare handlar eller som söker ett nytt handelssystem som bygger på statistik eller som letar efter lite rekreationsmaterial (men fortfarande användbart) . Jag rekommenderar också kortfristiga handelsstrategier som fungerar för nya handlare som har ett bra grepp om handelens grunder och vill komplettera sin handelsutbildning utan att ha hand i varje steg. Kortsiktiga handelsstrategier Det arbetet är värt att läsa, och det kommer att ha en plats i mitt handelsbibliotek (de flesta handelsböcker gör det inte). Det rekommenderade priset på Short Term Trading Strategies That Work är 49,95, så det är prissatt att vara överkomligt, och är ett värdefullt köp för dig själv eller som en present till en annan näringsidkare. Kortfristiga handelsstrategier Det arbetet kan köpas direkt från handelsmarknadswebbplatsen. Kortfristiga handelsstrategier som fungerar Under den senaste veckan eller så skrev I8217ve lite om kortsiktiga handelsstrategier på min blogg och I8217ve gjorde också två podcaster (här och här.) Startar imorgon börjar I8217m några inlägg som kommer att undersöka det statistiska beteendet på handelsdagen, men jag trodde att det kan vara till hjälp, först att titta på några breda intradaghandelsidéer som antingen har fungerat för mig , eller har arbetat för andra människor. Ingen typ av handel eller tidsram är lätt, men utmaningarna med daytrading är särskilt svåra. Oavsett vad du gör måste du göra mellan de öppna och snedvridna förvrängningarna och riskerna kan utplåna många lönsamma affärer och den psykologiska upplevelsen av daytrading kan täcka hela området från elation till fullständig förtvivlan tillbaka till elation (ibland inom samma minut) 8211this isn8217t lätt. Jag vill emellertid dela några idéer som jag har sett: 1. Handel med trenden. Vanligtvis betyder 8220trend trading8221 ett kanalbrytningssystem med mycket långsiktigt perspektiv. Indexering eller 8220buy and hold8221 är egentligen en slags trendhandel med en flerårig tidshorisont. Du kan göra samma sak intradag, men jag tror att du måste anpassa dig. Trade pullbacks, breakouts av lägre tidsramar, öppningsintervall breakouts8211these idéer fungerar. De tar alla en högt fokuserad riskhantering, men det är möjligt att sätta på några poster och bara 8220 de arbetar8221 under handelsdagen. Observera att många handlare som handlar med denna stil håller åtminstone delvisa exponeringar över natten. Handel med en nedgång i 10 år Noter 2. Fade-rörelser. Det finns många sätt att göra detta, och du kan anpassa dig för din personlighet. Du kan vara en näringsidkare som sitter och tittar på nyheter på ett lager, och ser sedan ut att handla om överreaktionerna. Om du gör det måste du skala in, skala i mer och vara beredd att lägga till förlorande affärer. Självklart, ibland kommer du att vara full storlek och fel, så du måste begränsa din risk. Det är säkert handlare som gör det här, men det är ett svårt sätt att leva. Jag handlade ett system för några år som i grunden bleknade nya höjder och nya nedgångar på SampP-terminalerna under middagen. Med god disciplin kan du hämta några punkter ganska konsekvent, och du kan förmodligen också förlänga idén till enskilda aktier (även om jag frågar varför du riskerar att göra en enskild aktie när man i grunden spelar ett marknadsspel) Fading höga och låga kan vara en lönsam strategi 3. Handelens öppningstendenser. Det finns några affärer runt det öppna som fungerar ganska bra. Indexer tenderar att vara 8220wrong8221 och omvänd tidigt, luckor tenderar att stänga (förutom när de don8217t), och öppningsområdet breakout-ideen är legendarisk. Det finns verkligen saker att göra här, men se till att du förstår matematiken och risken. 4. Trade breakouts. Det finns punkter där marknadsaktiviteten är upptagen 8222, oavsett orderflöde, förväntan på nyheter eller på grund av någon annan anledning. Det tar skicklighet, men det är säkert möjligt att handla kring dessa punkter. Var medveten om att många av lärobokens exempel på breakout-branscher är noggrant utvalda. Den verkliga marknaden är mycket mer messig och mycket svårare att handla, men det här är en annan idé som fungerar för vissa handlare. Jag menar inte att detta är en uttömmande lista över allt som fungerar, men det är allt jag personligen har sett arbete. I8217m är väldigt misstänkt för idéer baserade på förhållanden. medelvärden, enkla prismönster, trendindikatorer (även om de kombineras på flera tidsramar), även om vissa av dessa kan ha plats i en stödjande roll i vissa strategier. Som jag sa i podcasten, är det i grunden inget nytt här, med undantag för strukturerna runt det öppna: vi kan handla med trenden eller handla mot trenden, men allt är komplicerat av dagliga utmaningar och risker. I8217ll fortsätt imorgon med en titt på någon av dessa statistik runt det öppna. Dela detta: Simple Shorting Strategy Under åren tittade I8217ve på flera mycket enkla långa strategier som publicerades i boken, 8220Short Term Trading Strategies That Work8221 av Larry Connors och Cesar Alvarez. Dessa artiklar innehåller följande långa strategier: Begravd inom Connors och Alvarez8217s bok hittar du en enkel kortfattad strategi som kan användas på de stora marknadsindexen. I denna artikel kommer jag att se över denna strategi och kombinera den med Double Shorting-strategin som vi undersökte förra veckan. Simple Shorting Strategy Reglerna för detta system är mycket enkla. Instrumentet måste ligga under sitt 200 dagars glidande medelvärde. Om instrumentet stängs i fyra eller flera dagar i rad, sälja kort på nära håll. Täck din position när priset stänger under en 5-dagars SMA vid öppet nästa bar. Handelsmodellen är väldigt enkel och försöker att blekna starka hausseiga rörelser när den övergripande marknadssynpunktet är baisse. Genom att bara ta affärer när marknaden ligger under dess 200-dagars SMA så ser vi att björnar är i kontroll. Vi försöker sedan sälja till kortfristig bullish styrka som definieras av fyra dagar i följd på marknaden. Nedan visas en skärmdump som visar exempelhandel på SampP Cash Index. Klicka på bilden för en större vy. Larry Connors korta affärer. Klicka för att förstora. Om inte annat anges kommer alla test som utförs i denna artikel att baseras på följande antaganden: Startkonto storlek 100.000. De testade datumen är från 2000 till och med 31 september 2016. Antalet omsatta aktier baseras på volatilitetsuppskattning och riskerar inte mer än 2000 per handel. Volatiliteten beräknas med en fem gånger 20-dagars ATR-beräkning. Detta görs för att normalisera mängden risk per handel. PampL är inte ackumulerat till startkapitalet. Det finns inga avdrag för provisioner och glidning. Det finns inga stopp. Här används positioneringsformelformeln: Aktier 2000 per handel 5 ATR (20) BigPointValue) Vid första galansen är det inte så imponerande. Med endast 27 branscher sedan 200 genererar vi endast 3,51 avkastning på vår huvudstad. Självklart är marknadsförspänningen uppe (handel över 200-dagars SMA), så för det mesta är strategin inte aktivt ute efter affärer. Men även när vi letar efter affärer under de björnmarknaderna, tar den här metoden inte tillräckligt med vinst för att göra det värt att förfölja. Detta är ett liknande resultat jag skrev om i den här artikeln, 8220The Death Cross 8211 Vad du behöver veta. 8220 Medan jag inte förväntar mig mycket förändring, let8217s ta en titt på handeln med ETF, SPY. Inte mycket förändring. Vad sägs om terminsmarknaden I8217ll handlar endast ett kontrakt. Den största förlorande handeln på Emini var en handel på 2,425. Den största drawdownen var 4,325. Dubbel sju med kortslutning Medan vi har bestämt oss för att den här kortslutningsmetoden inte är så stor, så lägger vi letlass17s till Larry Connors8217 lång handelsstrategi som vi utforskade förra veckan kallad Double Seven. Jag uppdaterade helt enkelt TradeStation-strategikoden från föregående artikel för att ta affärer under en tjur - och björnmarknad. Under en tjurmarknad kommer Double Seven-strategin aktivt att ta affärer, medan under en björnmarknad kommer Connors Simple Shorting-strategin att ta affärer. Nedan följer resultaten av att kombinera dessa två strategier till ett enda system. I8217m handlar framtidens enkla eftersom it8217 är så lätt att både kort och gå lång med endast en symbol. Sedan I8217m trading futures, tog jag bort positionsstorleksalgoritmen för att normalisera antalet kontrakt jämfört med volatilitet. Istället kommer strategin helt enkelt att köpa ett kontrakt per handel. En avdrag på 30 per runda resa drogs för avdrag och provisioner. Prestationsdiagrammet nedan jämför Long Only-systemet med nytt kombinerat LongShort-system. Slutsats Double Seven-strategin med kortslutningskomponenten förbättrar resultatet av den långa, endast Double Seven-strategin, något. Kombinera dessa med strategier skapar en handelsmodell som ändrar hur den handlar på grundval av en långsiktig bullbear-marknadsordning. It8217s intressant att notera att boken dessa strategier skapades med var publicerades 2009. Således är alla data efter det året otillräckliga data. Är det här systemet förhandlat med riktiga pengar, som är Inte jag tror det här har potential men kom ihåg, det finns inga stopp. Med lite arbete från din sida kan du handla något som väsentligt liknar vad som presenteras här. Tänk också på att vinsten inte reinvesteras under de tester som utförts ovan. Om du återinvesterar vinsten samtidigt som du ökar din risk per handel kommer dina avkastningar att bli större. Hämta boken
Comments
Post a Comment